Regras de opções de negociação de dia

Traders dia padrão.

Os comerciantes de dia devem ter cuidado ao estabelecer padrões. Se um day trader fizer quatro ou mais day trade em um período de cinco dias úteis, sua conta será rotulada como uma conta de day trade standard. O resultado dessa rotulagem é que sua conta será sobrecarregada com algumas limitações, incluindo níveis mínimos de conta de patrimônio e muito mais. O patrimônio da conta refere-se ao montante de caixa que existiria se todas as posições da carteira fossem fechadas e também é conhecido como valor de liquidação.

Um comerciante de dia padrão também é definido como aquele para quem negócios no mesmo dia compõem pelo menos 6% de sua atividade. Eles devem manter um mínimo de US $ 25.000 em suas contas, caso contrário, terão acesso negado aos mercados. Eles também estão sujeitos a limitações quanto à quantidade total que podem negociar por dia. Se acontecer de ultrapassar esse limite, eles receberão uma chamada de margem com requisitos e prazos rigorosos.

As regras do comerciante dia padrão foram adotadas em 2001 como um meio de abordar questões com este modo de negociação. As regras da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA entraram em vigor em 27 de fevereiro de 2001 e aumentaram as exigências de margem para os day traders.

Benefícios para ser um trader dia padrão.

Os comerciantes de dia que são capazes de manter o requisito de saldo mínimo e respeitar as outras regras, também verá uma série de vantagens para ser comerciantes de dia de padrão. O aumento do acesso à margem pode significar maior alavancagem e maiores lucros. (Para mais informações, consulte o Guia de Day Trading on Margin)

Os traders de dia sem padrão têm acesso padrão à margem, o que significa que eles podem manter posições em valor até o dobro do valor em dinheiro em sua conta. Contas de negociação dia padrão geralmente têm o dobro da margem quando se negocia estoques. Este efeito é conhecido como dia de negociação de poder de compra e é determinado no início de cada dia.

Certamente, com o aumento da alavancagem também vem o risco de maiores perdas. Comerciantes de dia usando fundos emprestados podem facilmente perder mais do que seu investimento inicial.

Exigências de Margem para Negociação Diária: Conheça as Regras.

Divulgamos a orientação desse investidor para fornecer algumas informações básicas sobre os requisitos de margem de day trading e para responder às perguntas mais frequentes. Também o encorajamos a ler nosso aviso aos membros e do Federal Register sobre as regras.

Resumo dos requisitos de margem de day-trading.

As regras adotam o termo "trader de dia padrão", que inclui qualquer cliente com margem naquele dia negocia (compra então vende ou vende a descoberto e compra a mesma garantia no mesmo dia) quatro ou mais vezes em cinco dias úteis, desde o número do dia os negócios são mais de seis por cento da atividade total de negociação do cliente para o mesmo período de cinco dias. Sob as regras, um trader de dia padrão deve manter um patrimônio mínimo de $ 25.000 em qualquer dia que o dia do cliente for negociado. O capital mínimo exigido deve estar na conta antes de qualquer atividade de day-trading. Se a conta ficar abaixo do requisito de US $ 25.000, o negociante de dia padrão não terá permissão para negociar no dia até que a conta seja restaurada para o nível mínimo de US $ 25.000.

As regras permitem que um comerciante de dia padrão negocie até quatro vezes o excesso de margem de manutenção na conta a partir do fechamento dos negócios do dia anterior. Se um trader de day padrao exceder a limitaçao do poder de compra do dia de negociacao, a empresa vai emitir uma chamada de margem de negociacao diaria para o trader de dia padrao. O trader de dia padrão terá então, no máximo, cinco dias úteis para depositar fundos para atender a essa chamada de margem de day-trading. Até que a chamada de margem seja atendida, a conta de day-trading será restrita ao poder de compra de day-trading de apenas duas vezes o excesso de margem de manutenção com base no compromisso de negociação total diário do cliente. Se a chamada de margem de day-trading não for atendida até o quinto dia útil, a conta será restrita à negociação apenas com base no caixa disponível por 90 dias ou até que a chamada seja atendida.

Além disso, as regras exigem que quaisquer fundos usados ​​para atender à exigência mínima de patrimônio no pregão diário ou para atender a quaisquer chamadas de margem de day-trading permaneçam na conta do trader dia padrão durante dois dias úteis após o encerramento dos negócios em qualquer dia em que o depósito É necessário. As regras também proíbem o uso de garantias cruzadas para atender a qualquer uma das exigências de margem de day-trading.

Perguntas frequentes.

O principal objetivo das regras de margem de day-trading é exigir que certos níveis de patrimônio sejam depositados e mantidos em contas de day-trading, e que esses níveis sejam suficientes para suportar os riscos associados às atividades de day-trading. Foi determinado que as regras de margem de negociação do dia anterior não abordavam adequadamente os riscos inerentes a certos padrões de day trading e incentivavam práticas, como o uso de garantias cruzadas, que não exigiam que os clientes demonstrassem a capacidade financeira real de se envolverem. no dia de negociação.

A maior parte das exigências de margem é calculada com base nas posições de títulos de um cliente no final do dia de negociação. Um cliente que somente day trade não tem uma posição de segurança no final do dia em que um cálculo de margem resultaria em uma chamada de margem. No entanto, o mesmo cliente gerou risco financeiro ao longo do dia. As regras de margem de negociação abordam esse risco impondo uma exigência de margem para o day trading que é calculada com base na maior posição aberta de um day trader (em dólares) durante o dia, em vez de em suas posições abertas no final do dia. .

Os investidores tiveram a oportunidade de comentar as regras?

As regras foram aprovadas pela Diretoria de Regulação da NASD e, em seguida, arquivadas na Securities and Exchange Commission (SEC). Em 18 de fevereiro de 2000, a SEC publicou as regras propostas pela NASD para comentários no Federal Register. A SEC também publicou para comentar mudanças de regras substancialmente semelhantes que foram propostas pela Bolsa de Nova York (NYSE). A SEC recebeu mais de 250 cartas de comentários em resposta à publicação dessas mudanças de regras. Tanto a NASD quanto a NYSE preencheram as respostas escritas da SEC a essas cartas de comentários. Em 27 de fevereiro de 2001, a SEC aprovou as regras de margem de day-trading da NASD e da NYSE. Conforme observado acima, as regras da NASD se tornaram operacionais em 28 de setembro de 2001.

Definições

O dia de negociação se refere à compra, em seguida, vender ou vender a descoberto, em seguida, comprar a mesma garantia no mesmo dia. Apenas a compra de uma garantia, sem vendê-lo mais tarde no mesmo dia, não seria considerado um dia de negociação.

A regra afeta as vendas a descoberto?

Tal como acontece com as regras atuais de margem, todas as vendas a descoberto devem ser feitas em uma conta de margem. Se você vender curto e depois comprar para cobrir no mesmo dia, é considerado um dia de negociação.

A regra se aplica às opções de day-trading?

Sim. A regra de margem de day-trading se aplica ao day trading em qualquer segurança, incluindo opções.

O que é um trader de dia padrão?

Você será considerado um trader de dia padrão se negociar quatro ou mais vezes em cinco dias úteis e suas atividades de day trading forem superiores a seis por cento de sua atividade de negociação total para o mesmo período de cinco dias.

Sua corretora também pode designá-lo como um comerciante de dia padrão, se sabe ou tem uma base razoável para acreditar que você é um comerciante do dia padrão. Por exemplo, se a empresa forneceu treinamento de day-trading para você antes de abrir sua conta, ele poderia designá-lo como um trader de dia padrão.

Eu ainda seria considerado um trader dia padrão se eu me envolver em quatro ou mais negociações do dia em uma semana, então abster-se do dia de negociação na próxima semana?

Em geral, uma vez que sua conta tenha sido codificada como um comerciante de dia padrão, a empresa continuará a considerá-lo como um comerciante de dia padrão, mesmo se você não fizer o comércio do dia por um período de cinco dias. Isso ocorre porque a empresa terá uma "crença razoável" de que você é um trader de dia padrão com base em suas atividades de negociação anteriores. No entanto, entendemos que você pode alterar sua estratégia de negociação. Você deve entrar em contato com sua empresa se tiver decidido reduzir ou interromper suas atividades de negociação diária para discutir a codificação apropriada de sua conta.

Exigência Mínima de Capital de Negociação Diária.

Qual é o requisito de capital mínimo para um trader de dia padrão?

Os requisitos mínimos de patrimônio em qualquer dia em que você negocia são US $ 25.000. Os US $ 25.000 necessários devem ser depositados na conta antes de qualquer atividade de day-trading e devem ser mantidos em todos os momentos.

Por que a exigência de capital mínimo para traders de dia padrão é maior do que a exigência de capital mínimo atual de US $ 2.000?

A exigência de capital mínimo de US $ 2.000 foi estabelecida em 1974, antes que a tecnologia existisse para permitir a negociação eletrônica do dia pelo investidor de varejo. Como resultado, o requisito de capital mínimo mínimo de US $ 2.000 não foi criado para ser aplicado às atividades day-trading. Em vez disso, o requisito de capital mínimo de US $ 2.000 foi desenvolvido para o investidor buy-and-hold que reteve garantias em sua conta, estava (e ainda está) sujeita a uma exigência de margem de manutenção regulatória de 25% para títulos de longo prazo. Esta garantia poderia ser vendida se os títulos tivessem uma queda substancial no valor e estivessem sujeitos a uma chamada de margem. O comerciante típico do dia, no entanto, é plana no final do dia (ou seja, ele não é nem longo nem curto títulos). Portanto, não há garantias para a corretora vender para cumprir as exigências de margem e as garantias devem ser obtidas por outros meios. Consequentemente, a exigência de capital mínimo mais alto para o day trading oferece à corretora uma proteção para suprir quaisquer deficiências na conta resultante do day trading.

Como foi determinado o requisito de US $ 25.000?

Os arranjos de crédito para contas de margem de day-trading envolvem duas partes - a corretora processando os negócios e o cliente. A corretora é o credor e o cliente é o mutuário. Ao determinar se o requisito de capital mínimo de US $ 2.000 existente era suficiente para os riscos adicionais incorridos com a day trading, obtivemos contribuições de várias corretoras, já que essas são as entidades que estendem o crédito. A maioria das empresas achava que, para assumir o aumento do risco intradiário associado ao day trading, eles queriam um "colchão" de US $ 25 mil em cada conta em que o dia de negociação ocorria. Na verdade, as empresas são livres para impor um requisito de capital mais alto do que o mínimo especificado nas regras, e muitas delas já haviam imposto uma exigência de US $ 25.000 em contas de day-trading antes das regras de margem de day-trading serem revisadas.

A exigência de capital mínimo de US $ 25.000 tem que ser 100% em dinheiro ou poderia ser uma combinação de dinheiro e títulos?

Você pode atender à exigência de capital mínimo de US $ 25.000 com uma combinação de dinheiro e títulos elegíveis.

Posso fazer uma garantia cruzada de minhas contas para atender à exigência mínima de patrimônio?

Não, você não pode usar uma garantia cruzada para atender a qualquer requisito de margem de negociação do dia. Cada conta de day-trading é necessária para atender a exigência de capital mínimo de forma independente, usando apenas os recursos financeiros disponíveis na conta.

O que acontece se o capital em minha conta cair abaixo da exigência mínima de capital?

Se a conta ficar abaixo do requisito de US $ 25.000, você não terá permissão para negociar no dia até depositar dinheiro ou títulos na conta para restaurar a conta no nível mínimo de US $ 25.000.

Eu estou sempre plana no final do dia. Por que eu tenho que financiar minha conta? Por que não posso simplesmente negociar ações, fazer com que a corretora me envie um cheque para meus lucros ou, se eu perder dinheiro, mandarei um cheque para minhas perdas?

Isso seria, na verdade, um empréstimo de 100% para você comprar títulos de capital. Está dizendo que você deve ser capaz de negociar apenas com o dinheiro da empresa sem colocar nenhum dos seus próprios fundos. Esse tipo de atividade é proibido, pois colocaria sua empresa (e, de fato, a indústria de valores mobiliários dos EUA) em risco substancial.

Por que não posso deixar meus $ 25.000 no meu banco?

O dinheiro deve estar na conta de corretagem porque é aí que a negociação e o risco estão ocorrendo. Esses fundos são necessários para suportar os riscos associados às atividades de day-trading. É importante observar que a Corporação de Proteção aos Investidores em Valores Mobiliários (Securities Investor Protection Corporation - SIPC) pode proteger até US $ 500.000 para a conta de valores mobiliários de cada cliente, com uma limitação de US $ 250.000 em pedidos de dinheiro.

Poder de compra.

Qual é o meu poder de compra de day-trading sob as regras?

Você pode negociar até quatro vezes o excesso de margem de manutenção a partir do fechamento dos negócios do dia anterior.

É importante observar que sua empresa pode impor uma exigência de patrimônio mínimo maior e / ou restringir sua negociação a menos de quatro vezes o excesso de margem de manutenção do negociante. Você deve entrar em contato com sua corretora para obter mais informações sobre se ela impõe exigências de margem mais rigorosas.

Chamadas de Margem.

E se eu exceder meu poder de compra de day-trading?

Se você exceder suas limitações de poder de compra de day-trading, sua corretora emitirá uma chamada de margem de day-trading para você. Você terá, no máximo, cinco dias úteis para depositar fundos para atender a essa chamada de margem de day-trading. Até que a chamada de margem seja atendida, sua conta de day-trading estará restrita ao poder de compra de day-trading de apenas duas vezes o excesso de margem de manutenção com base em seu compromisso de negociação total diário. Se a chamada de margem de day-trading não for atendida até o quinto dia útil, a conta será restrita à negociação apenas com base no caixa disponível por 90 dias ou até que a chamada seja atendida.

Esta alteração de regra se aplica a contas em dinheiro?

O dia de negociação em uma conta em dinheiro é geralmente proibido. Os negócios diários podem ocorrer em uma conta em dinheiro somente na medida em que os negócios não violem a proibição do regulamento do Federal Reserve Board. Em geral, deixar de pagar um título antes de vender o título em uma conta corrente viola o livre proibição de condução. Se você for free-ride, seu corretor é obrigado a fazer um congelamento de 90 dias na conta.

Esta regra se aplica somente se eu usar alavancagem?

Não, a regra aplica-se a todas as negociações diárias, independentemente de você usar alavancagem (margem) ou não. Por exemplo, muitos contratos de opções exigem que você pague pela opção integralmente. Como tal, não há alavancagem usada para comprar as opções. No entanto, se você se envolver em inúmeras transações de opções durante o dia, ainda estará sujeito a risco durante o dia. Você pode não conseguir obter o lucro da transação que esperava e, de fato, pode incorrer em perdas substanciais devido a um padrão de opções de day-trading. Novamente, a regra de margem de day-trading é projetada para exigir que os fundos estejam na conta onde a negociação e o risco estão ocorrendo.

Posso retirar fundos que utilizo para satisfazer o requisito de capital mínimo ou a chamada de margem de day-trading imediatamente após serem depositados?

Não, quaisquer fundos usados ​​para atender à exigência de participação mínima no pregão diário ou para atender a qualquer chamada de margem de negociação diária devem permanecer em sua conta por dois dias úteis após o encerramento dos negócios em qualquer dia em que o depósito for necessário.

No passado, as opções de negociação não faziam parte das estratégias intradiárias mais tradicionais. No entanto, os tempos estão mudando e hoje os comerciantes ganham dinheiro considerável usando opções. Esta página destacará os benefícios e desvantagens de negociar opções, bem como os tipos de opções, como obter a configuração e as principais dicas.

Quais são as opções?

A definição direta & # 8211; uma opção é um derivativo financeiro direto. Este contrato legal dá a você o direito de comprar ou vender um ativo durante ou dentro de uma data pré-determinada (data do exercício). Se você é o vendedor, você tem a obrigação de cumprir os termos da transação. Estes serão para vender ou comprar se o comprador optar por "exercer" a opção antes da data de expiração.

Opções para day trading se estendem por vários mercados. Você pode obter opções de ações, opções de ETF, opções de futuros e muito mais. Essas opções tradicionais também são conhecidas como "opções de baunilha".

O que é um contrato de opção?

Você terá vários direitos com um contrato de opções. Cada contrato deve incluir detalhes sobre o seguinte:

Tipo de opção (opção de compra ou venda) Garantia de mercado Preço de exercício (o preço pelo qual você pode exercer a opção) Unidade de negociação (o número de ações) Data de vencimento (o último dia de negociação para exercer sua opção)

As opções costumam ser classificadas como investimentos complicados e arriscados, o que afasta muitos aspirantes a day traders. No entanto, existem apenas duas classes principais de opções.

Coloque & # 8211; Essas opções de venda permitem vender uma ação a um preço específico. Ligue para & # 8211; Essas opções de compra permitem que você compre uma ação a um preço específico.

Deixando de lado as duas principais classes, há uma longa lista de diferentes mercados e opções disponíveis. Embora nem todos sejam adequados para o day trading, a lista inclui:

Opções de ações Opções de índice Mini opções Mini Opções de índice Opções de futuros Opções SPY semanais Opções OEX Opções ETF Opções S & amp; P 500 Contas IRA Opções E-Mini Opções ES semanais Opções QQQ Opções de dinheiro no fundo (ITM) Opções de petróleo bruto.

O Ativo Subjacente.

Normalmente, você descobrirá que a maioria das opções é baseada em ações de empresas de capital aberto, Twitter e Amazon, por exemplo. No entanto, existe um número crescente de opções baseadas em investimentos subjacentes alternativos. Estes incluem opções de negociação do dia em índices de ações, moedas, commodities e fundos de investimento imobiliário (REITs).

Opções de ações.

Se você tem interesse em opções de compra e venda por dia, é importante estar ciente de que os contratos são baseados em 100 ações do estoque subjacente. A exceção a essa regra ocorre quando os ajustes ocorrem como resultado de desdobramentos e fusões.

Diferenças Regionais.

A maioria das opções de ações negociadas em bolsa é americana. Eles podem ser exercidos a qualquer momento desde a data de compra até a expiração. Opções européias, no entanto, você só pode resgatar na data de vencimento.

Opções vs Futuros.

Muitas pessoas percebem rapidamente que existem inúmeras semelhanças entre opções de negociação do dia e futuros. Ambos são geralmente baseados no mesmo instrumento subjacente. A composição dos contratos reais também compartilha numerosas semelhanças.

A diferença é como eles são negociados. Com opções, você obtém uma gama mais ampla de opções disponíveis. Você também encontrará as regras de negociação diferentes. As opções podem ser negociadas de forma singular, ou você pode comprá-las juntamente com negociações de ações ou contratos futuros para criar uma forma de seguro sobre o negócio.

Por que opções de comércio?

Há uma série de razões que você pode fazer opções de negociação de dinheiro sério. Mesmo colocando remuneração financeira para o lado, o dia de negociação com opções atrai várias razões atrativas.

Estratégia de baixo custo & # 8211; O dia de negociação de opções lhe dá a oportunidade de entrar e sair de posições mais rapidamente e com menos risco do que outros valores mobiliários, como ações e fundos mútuos. Também é significativamente mais barato comprar uma opção do que comprar o ativo subjacente, as ações da ação, por exemplo. Assim, você pode controlar o mesmo número de ações com muito menos capital. Diversidade & # 8211; Como as opções são muito mais baratas do que comprar o estoque real, você pode se beneficiar de um número maior de oportunidades de investimento. Seu capital irá além, aumentando seu potencial de lucro. Maiores benefícios & # 8211; Quando a ação se move, você pode se beneficiar ainda mais com uma opção. Digamos que uma ação passe de US $ 25 para US $ 50. Isso traria a você um ganho de 100% em ações. No entanto, uma opção de compra de US $ 1 por contrato para um contrato de US $ 5 traria um ganho de 500%. Portanto, você pode lucrar mais e em menos tempo com uma opção. Opções podem ter sucesso onde outros setores falham & # 8211; Enquanto alguns setores do mercado falham, as opções podem ter sucesso. Isto é em parte porque você não precisa exercitar sua opção de lucrar com isso. Além disso, a própria volatilidade pode ser lucrativa. Mutuamente benéfico & # 8211; Embora as opções sejam frequentemente construídas em ações, combine ambas e elas podem trazer maiores benefícios. Isso é porque você pode vender sua opção para gerar renda sobre as ações que você já possui.

A negociação de opções intraday é multifacetada e traz consigo um grande potencial de lucro. A melhor parte embora & # 8211; acessibilidade. Você pode começar a negociação do dia com opções de qualquer lugar do mundo. Tudo que você precisa é de uma conexão com a internet.

Apesar dos inúmeros benefícios, existem alguns desafios que surgem com a negociação de opções. Felizmente, todos os obstáculos listados abaixo podem ser superados.

Amplos spreads de compra e venda & # 8211; Em comparação com as ações, os spreads bid-ask são geralmente mais amplos. Isso é resultado da liquidez reduzida encontrada nos mercados de opções. Isso pode variar até meio ponto, o que pode reduzir o lucro de um day trade. Reduções do movimento de preços & # 8211; Você pode achar que o movimento do preço é limitado pelo elemento de valor temporal do seu prêmio de opções. Apesar do valor aumentar com o preço do instrumento subjacente, o ganho pode ser prejudicado em certa medida pela perda do valor do tempo. Felizmente, o valor do tempo para negociação no dia da opção é relativamente restrito.

Esses dois inconvenientes não devem impedir as opções de day trading na busca por receita. Se você considerar as duas considerações, poderá ajustar seu plano de negociação de acordo.

Como começar as opções de negociação.

Dia opções de negociação para iniciantes requer seguir alguns passos simples.

Abra uma conta de corretagem.

Seu corretor ajudará a facilitar seus comerciantes. Hoje existem inúmeros corretores on-line para escolher. O desafio é encontrar um que atenda às suas necessidades individuais. Você precisará considerar vários fatores ao fazer sua escolha.

Custos & # 8211; Compare as comissões entre diferentes corretores. Você encontrará até algumas corretoras que oferecem comissões zero para opções de negociação. Além disso, verifique se sua estrutura de taxas é direta e se não há custos ocultos. Você deve se certificar de que está obtendo spreads competitivos. Tipo de conta & # 8211; Você deseja iniciar as opções de day trading em uma conta em dinheiro ou deseja uma conta de margem? Com uma conta em dinheiro, você só pode negociar o capital que você realmente tem. Uma conta de margem, no entanto, permitirá que você peça dinheiro emprestado ao seu corretor para capitalizar comércios. Opções de compra de margem lhe darão maior poder de compra. Vale a pena notar que uma conta em dinheiro só permitirá que você compre uma opção para abrir uma posição. Você precisará de uma conta de margem para vender uma opção sem possuir o ativo subjacente. Plataforma & # 8211; É aqui que você passará uma quantidade significativa de tempo. A melhor plataforma para opções de negociação oferecerá todos os gráficos e ferramentas técnicas que você precisa para negociar de forma eficaz. Se você negociar enquanto estiver em movimento, também poderá investigar os aplicativos para celular e tablet.

Para obter mais orientações sobre como tomar a decisão certa, consulte nossa lista de corretores.

Depois que você estiver configurado com um corretor e tiver sua própria sala de negociações pronta para funcionar, será necessário empregar uma estratégia eficaz. Estratégias para as opções de negociação do dia vêm em todas as formas e tamanhos, algumas simples e algumas complicadas. Antes de analisarmos um exemplo, há alguns componentes essenciais que a maioria das estratégias precisará.

Gráficos & amp; Padrões

A menos que você esteja negociando usando as notícias, provavelmente usará gráficos e padrões para prever movimentos futuros de preços. Eles trabalham em uma hipótese simples, que a história se repete, e você encontrará muitos traders ricos que concordam de todo coração com essa afirmação.

Seu gráfico exigirá os melhores indicadores para opções de negociação. Estes variam de estratégia para estratégia, mas incluem:

Indicador de Razão de Chamada Índice de Fluxo de Dinheiro Índice de Força Relativa de Interesse Aberto Bollinger Bands.

Você verá que o padrão de negociação com opções exige muito trabalho e prática. Você precisará eliminar todos os vincos e tentar vários gráficos diferentes até encontrar um que crie uma imagem clara com números.

Tempo é tudo. Não apenas quando você entra e sai do comércio, mas também quando você configura para o dia de negociação à frente. Estratégias de opções que funcionam normalmente têm um comerciante por trás deles que está ativo e adiantado.

Por exemplo, você pode querer estar acordado já às 6h00 (horário da costa leste dos EUA) se quiser ter uma ideia da direção dos mercados que se dirigem pela Europa e entrar nos Estados Unidos. Você pode começar a configurar sua estratégia de negociação com base no que seu mercado fez durante a noite.

Pegue o E-mini por exemplo, até 70% dos estoques vão se mover na mesma direção que o E-mini. Se você sabe disso, você também pode saber se a maioria das ações vai abrir ou descer quando o mercado dos EUA abrir às 9:30 da manhã ET.

Vale a pena ter em mente que os EUA frequentemente ditam a direção dos mercados mundiais. Então, é sensato esperar uma hora para o mercado se estabilizar um pouco antes de entrar na sua primeira negociação.

Dia negociação em opções requer uma análise cuidadosa e tempo significativo. Certifique-se de que você deseja colocar as horas se quiser gerar lucros substanciais.

Essa é uma das estratégias de opções básicas que funcionam. Se o mercado estiver em ascensão, você comprará ligações ou venderá opções de venda. Se o mercado estiver em declínio, você venderá chamadas ou comprará opções de compra. Muitos preferem vender opções do que comprá-los. No entanto, algumas ações movem-se tão bem que a compra da opção pode gerar lucros maiores do que vender a opção e esperar que ela desça. A Apple é um exemplo disso.

Vamos voltar para o E-mini. Você seria paciente naquela primeira hora e, em seguida, procuraria saber onde o E-mini está sendo negociado com base em sua abertura e se a Apple está negociando na mesma direção com base em sua abertura.

Se for esse o caso, você compraria uma chamada "no dinheiro" ou "primeiro fora do dinheiro" se estivesse indo para um lugar mais alto ou colocaria se o título fosse menor. Agora você se senta e espera por meia hora para ver se você trocou na direção certa. Nesse caso, você faria uma parada com metade do valor da opção comprada. Então, se você comprasse a US $ 10,00, colocaria a parada em US $ 5,00.

Se o mercado mudar, saia. Há muito mais oportunidades por aí. No entanto, se a negociação for promissora, espere algumas horas e reavalie às 14:00, ET. Se o mercado continuar em sua direção, você poderia ficar com ele e colocar a sua parada para o outro lado da abertura por cerca de 8-12 centavos.

Se continuar a parecer promissor, você poderá reavaliar novamente por volta das 3:30 da tarde ET antes do fechamento do mercado. Você pode então tomar uma decisão final e esperamos contar seus lucros.

Para mais orientações, consulte a nossa página de estratégias.

Dicas para opções de negociação.

Mesmo com ótimas opções técnicas de negociação do dia, você sempre pode se beneficiar de dicas inestimáveis. De gestão de risco e opções de ações dicas para educação e regras em torno de impostos, abaixo você encontrará dicas que poderiam mantê-lo firmemente no preto.

Uma das principais dicas é mergulhar nos recursos educacionais ao seu redor. Os melhores traders estão constantemente digerindo informações. Você não quer ficar para trás enquanto o mercado muda. O dia de opções de negociação do Jeff Augen PDF está disponível para download gratuito e é considerado um dos recursos mais úteis por aí. No entanto, você também deve considerar o seguinte:

Contas Demo.

Pode ser difícil resistir ao desejo de jogar seu chapéu no ringue logo no início. No entanto, lidar com estratégias de opções de ações com uma conta de demonstração é muitas vezes uma decisão sábia. Não só você pode eliminar quaisquer pontos fracos no seu plano de negociação, mas também pode experimentar a plataforma do seu corretor antes de comprar.

Eles são financiados com dinheiro simulado para que você não tenha que se preocupar em arriscar seu capital suado. As contas de demonstração são o local ideal para tentativa e erro.

Regras e amp; Restrições

É importante que você esteja ciente das regras para as opções de day trading em seu país e mercados. Por exemplo, nos EUA, existem regras de negociação do dia da FINRA sobre as opções. As regras estipulam que, se você atender aos critérios do "padrão day trader" (negociar mais de quatro vezes em cinco dias úteis), deverá manter uma conta com pelo menos US $ 25.000. Então, se você não tem capital significativo para começar, então a negociação pode estar fora dos cartões, por enquanto.

No entanto, embora o comércio diário padrão se aplique a opções nos EUA, muitos outros países não têm essas barreiras.

Em outros países, talvez seja necessário considerar impostos. Como seus lucros serão tributados? Eles serão considerados renda pessoal, renda de negócios, especulativos ou não especulativos? Suas obrigações fiscais podem afetar seriamente seus lucros no final do dia. Então, descubra que tipo de imposto você terá que pagar e quanto?

Para mais orientações, consulte nossa página de impostos.

Uma das melhores dicas de opções de negociação do dia, se você tiver uma estratégia eficaz, é considerar o uso de software automatizado. Depois de programar em seus critérios, um algoritmo executará negociações em seu nome. Isso pode acelerar os tempos de negociação, além de permitir que você faça muito mais negócios do que poderia manualmente. No entanto, é importante observar que essa é uma ferramenta melhor empregada quando você já definiu uma estratégia eficaz de forma consistente.

Para mais orientações, consulte a nossa página de software.

Gerenciamento de riscos.

Se você está negociando o dia usando opções semanais ou negociando opções diárias de AAPL, é essencial ter uma estratégia de gerenciamento de riscos. Isso irá ajudá-lo a minimizar suas perdas e garantir que você sempre consiga mais uma brecha no mercado.

Muitos traders experientes aconselham usar uma regra de 1%. A regra estipula que você nunca deve arriscar mais de 1% do saldo de sua conta em uma única negociação. Portanto, se você tiver US $ 40.000,00 em sua conta, o tamanho máximo de posição que você levaria é US $ 400,00. Uma vez que sua estratégia gere resultados consistentes, considere aumentar seu risco para entre 2-5%.

Tire pontos.

Como day trader, você tem dois objetivos. Em primeiro lugar, ganhar dinheiro. Em segundo lugar, faça isso com risco mínimo. As opções são o instrumento ideal para os comerciantes de dia que procuram os dois. Quando o dia negocia opções bacanas, você tem a capacidade de definir limites claros de risco, e a capacidade de comprar e vender as opções várias vezes para lucrar de novo e de novo com os movimentos dos preços das ações. Eles oferecem vantagens que outros instrumentos financeiros simplesmente não oferecem.

Além disso, quer esteja a negociar diariamente opções S & amp; P 500, ou opções delta e de espionagem, existem sempre escolhas atraentes. Como a popularidade das opções tradicionais cresce, é importante utilizar todos os recursos ao seu redor para garantir uma vantagem competitiva. Isso significa mergulhar em livros e ferramentas on-line, além de aperfeiçoar sua estratégia.

Finalmente, como Robert Arnott disse: "Ao investir, o que é confortável raramente é lucrativo". Então, aproveite a estrada à frente, ela pode ser irregular, mas também pode ser revestida de ouro.

Qual é a diferença entre opções binárias e day trading?

Opções binárias e day trading são as duas formas de fazer (ou perder) dinheiro nos mercados financeiros, mas são animais diferentes. Uma opção binária é um tipo de opções em que seu lucro / perda depende inteiramente do resultado de uma proposta de mercado sim / não: um operador de opções binárias fará um lucro fixo ou uma perda fixa. O day trading, por outro lado, é um estilo de negociação em que as posições são abertas e fechadas durante o mesmo pregão. O lucro ou prejuízo de um day trade depende de uma série de fatores, incluindo preço de entrada, preço de saída e o número de ações, contratos ou lotes que o trader comprou e vendeu.

Uma opção é um derivativo financeiro que dá ao detentor o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender uma quantia fixa de um título ou outro ativo financeiro a um preço acordado (o preço de exercício) em ou antes de uma data especificada. . Uma opção binária, no entanto, é automaticamente exercida, de modo que o detentor não tem a opção de comprar ou vender o ativo subjacente.

As opções binárias estão disponíveis em uma variedade de ativos subjacentes, incluindo ações, commodities, moedas, índices e até eventos, como os próximos anúncios da Taxa de Fundos do Fed, Reivindicações de Desemprego e Folha de Pagamento Não-Rural. Uma opção binária representa uma questão sim / não: por exemplo, o preço do ouro será superior a $ 1.326 às 13h30? Se você acha que sim, você compra a opção binária; se você acha que não; você vende. O preço pelo qual você compra ou vende a opção binária não é o preço real do ouro (neste exemplo), mas um valor entre zero e 100. O intervalo de negociação flutua ao longo do dia, mas sempre se estabelece em 100 (se a resposta for sim) ou zero (se a resposta for não). O lucro / prejuízo do negociante é calculado usando a diferença entre o preço de liquidação (zero ou 100) e o seu preço de abertura (o preço pelo qual você comprou ou vendeu).

Os operadores de opções binárias "apostam" se o preço de um ativo estará ou não acima ou abaixo de um determinado valor em um horário especificado. Os operadores também tentam prever a direção do preço, mas os lucros e perdas dependem de fatores como preço de entrada, preço de saída, tamanho do comércio e técnicas de gerenciamento de dinheiro. Assim como os operadores de opções binárias, os operadores podem entrar em negociações sabendo o ganho ou a perda máxima usando metas de lucro e parando as perdas. Por exemplo, um day trader pode entrar em uma negociação e definir uma meta de lucro de US $ 200 e um stop loss de US $ 50. Os comerciantes de dia, no entanto, podem "deixar seus lucros correrem" para aproveitar ao máximo as grandes movimentações de preço. É claro que os day traders também poderiam deixar suas perdas ficarem fora de controle, não usando stop loss ou mantendo um trade na esperança de mudar de direção. Comerciantes do dia comprar e vender uma variedade de instrumentos, incluindo ações, moedas, futuros, commodities, índices e ETFs.

FAQs de Negociação: Restrições de Negociação.

Comércio de conta corrente e restrições de free ride.

Uma conta em dinheiro é definida como uma conta de corretagem que não permite qualquer extensão de crédito em títulos. Isso inclui contas de aposentadoria e outras contas de não aposentadoria que não foram aprovadas para margem. Enquanto os clientes podem comprar e vender títulos com uma conta em dinheiro, as negociações são aceitas apenas com base no recebimento integral do pagamento em dinheiro para compras e boa entrega de títulos para vendas até a data da liquidação da transação.

Se um cliente em conta corrente for aprovado para negociação de opções, o cliente também poderá comprar opções, fazer chamadas cobertas e colocar em caixa coberto.

Vendas a descoberto, redação de opções descobertas, spreads de opções e estratégias de day trading padrão exigem a extensão do crédito sob os termos de uma conta de margem e tais transações não são permitidas em uma conta de caixa.

As regras para pagamento de transações com títulos executadas em contas são estabelecidas pelo Regulamento do Federal Reserve Board T. Sob estas diretrizes, as compras em dinheiro podem ser aceitas sob as seguintes condições: se houver fundos suficientes na conta para pagar integralmente pela compra no o comércio é executado ou o cliente faz um acordo de boa fé para efetuar prontamente o pagamento integral da compra antes ou depois da data de liquidação e antes de vender o título.

A data de liquidação pode variar de acordo com o tipo de garantia e as condições do negócio, mas geralmente é de dois dias úteis para ações e um dia útil para opções e a maioria dos fundos mútuos. A liquidação da garantia de renda fixa varia de acordo com o tipo de segurança e a nova emissão versus a negociação no mercado secundário.

É importante observar que a definição de fundos suficientes em uma conta em dinheiro não inclui os recursos em caixa da venda de um título que não tenha sido liquidado. Também não inclui posições de mercado monetário de contas não essenciais.

Uma violação de boa fé ocorre quando um título comprado na conta de dinheiro de um cliente é vendido antes de ser pago com os fundos liquidados na conta. Isso é chamado de "violação de boa-fé" porque, enquanto a atividade comercial dá a aparência de que as receitas de vendas serão usadas para cobrir as compras (onde o dinheiro suficiente para cobrir essas compras ainda não está na conta), o fato é que a posição foi liquidado antes de ser pago com fundos liquidados, e um esforço de boa fé para depositar dinheiro adicional na conta não acontecerá.

Exemplo de violação de boa fé 1:

Dinheiro disponível para negociação = $ 0,00.

Na segunda-feira de manhã, um cliente vende ações da XYZ, pagando US $ 10.000 em recursos em conta. Na segunda-feira à tarde, o cliente compra ações da ABC por US $ 10.000. Se o cliente vender ações da ABC antes de quarta-feira (a data de liquidação da venda da XYZ), a transação será considerada uma violação de boa fé porque as ações da ABC foram vendidas antes da conta ter fundos suficientes para pagar integralmente pela compra.

Exemplo de violação de boa fé 2:

Dinheiro disponível para negociação = $ 10.000, todos os quais são liquidados.

Na segunda-feira de manhã, o cliente compra US $ 10.000 de ações XYZ. Na segunda-feira do meio-dia, o cliente vende o estoque XYZ por US $ 10.500. Neste ponto, nenhuma violação de boa fé ocorreu porque o cliente tinha fundos suficientes (ou seja, dinheiro liquidado) para a compra de ações XYZ no momento em que a compra foi feita. Perto do fechamento do mercado, o cliente compra US $ 10.500 de ações da ABC. Uma violação de boa-fé ocorrerá se o cliente vender o estoque da ABC antes da quarta-feira quando a venda de ações XYZ for realizada e o produto da venda estiver disponível para pagar integralmente pela compra de ações da ABC.

Exemplo de violação de boa fé 3:

Dinheiro disponível para negociação = US $ 15.000, dos quais US $ 5.000 são de uma ordem de venda não liquidada da sexta-feira que deve ser liquidada na terça-feira.

Na manhã de segunda-feira, o cliente compra US $ 15.000 em ações da ABC. A compra não é considerada totalmente paga, porque os US $ 5.000 em produtos da venda de ações da sexta-feira anterior não serão liquidados até a terça-feira. Uma violação de boa fé ocorrerá se o cliente vender o estoque da ABC antes da terça-feira.

Uma violação de liquidação em dinheiro ocorre quando um cliente compra valores mobiliários e o custo desses títulos é coberto após a data de compra pela venda de outros títulos totalmente pagos na conta em dinheiro.

Exemplo de violação de liquidação em dinheiro 1:

Dinheiro disponível para negociação = $ 0,00.

Na segunda-feira, o cliente compra US $ 10 mil em ações da ABC. Na terça-feira, o cliente vende ações da XYZ, que haviam sido compradas no mês anterior, por US $ 12.500 em receita (devido a liquidação na sexta-feira). Uma violação de liquidação em dinheiro ocorreu porque o cliente comprou ações da ABC vendendo outros títulos após a compra. Quando a transação da ABC for liquidada na quarta-feira, a conta em dinheiro do cliente não terá o caixa suficiente liquidado para financiar a compra porque a venda da ação da XYZ não será liquidada até quinta-feira.

Uma violação de free riding ocorre quando um cliente adquire títulos e depois paga o custo desses títulos vendendo os mesmos títulos.

Dinheiro disponível para negociação = $ 0,00.

Na segunda-feira de manhã, o cliente faz um pedido para comprar US $ 10.000 de ações da ABC por meio de um representante em um acordo de boa fé de pagamento imediato por data de liquidação (quarta-feira). Nenhum pagamento é recebido por acordo na quarta-feira. Na quinta-feira, o cliente vende ações da ABC por US $ 10.500.

Ocorreu uma violação de free riding porque nenhum pagamento foi recebido pela compra.

Dinheiro disponível para negociação = US $ 5.000.

Na segunda-feira de manhã o cliente faz um pedido para comprar US $ 10.000 de ações da ABC com a intenção de enviar US $ 5.000 de pagamento no final da semana (antes de quarta-feira) através de uma transferência eletrônica de fundos. Na terça-feira, as ações da ABC aumentaram drasticamente em valor devido aos rumores de uma aquisição. Na tarde de terça-feira, o cliente vende ações da ABC por US $ 15.000 e decide que não é mais necessário enviar o pagamento de US $ 5.000. Na quarta-feira, o cliente não conclui a transferência eletrônica de fundos. Ocorreu uma violação de free riding porque a compra de US $ 10.000 de ações da ABC foi paga, em parte, pela venda de ações da ABC, pois o cliente não depositou na conta US $ 5.000 adicionais para cobrir o preço de compra das ações da ABC até a data da liquidação.

Uma conta em dinheiro com três violações de boa fé, três violações de liquidação em dinheiro ou uma violação free riding em um período de 12 meses será restrita à compra de títulos somente quando o cliente tiver dinheiro suficiente liquidado na conta em dinheiro no momento da compra. Esta restrição é efetiva por 90 dias corridos.

O dinheiro disponível para negociação é definido como a quantia em dinheiro disponível para negociação na conta principal sem adicionar dinheiro à conta. Este saldo inclui atividade de transação intradia.

Para contas de caixa irrestritas, todas as negociações de compra são debitadas e todas as negociações de venda são creditadas a partir do caixa disponível para o saldo comercial assim que a negociação é executada, não quando a negociação é liquidada. Por exemplo, se o núcleo for de US $ 10.000,00, um depósito de US $ 10.000,00 for recebido hoje e a conta tiver um saldo credor de US $ 10.000,00 de atividade não liquidada, o dinheiro disponível para o saldo comercial será de US $ 30.000,00.

Para contas em dinheiro restritas para uso gratuito ou violações de boa-fé, o dinheiro disponível para o saldo comercial não incluirá os rendimentos da venda da conta em caixa não liquidada.

Dia de Comércio.

O day trading é definido como comprar e vender o mesmo título (ou executar uma venda a descoberto e depois comprar o mesmo título) durante o mesmo dia útil em uma conta de margem. Os “day traders” padrão, conforme definido pelas regras da FINRA (Financial Industry Regulatory Authority), devem adotar diretrizes específicas para chamadas de margem mínima de patrimônio e da day trade do dia da reunião.

O termo "trader dia padrão" geralmente significa qualquer cliente que:

Executa quatro ou mais negociações diárias dentro de um período de cinco dias úteis ou incorre em duas chamadas comerciais não atendidas em um período de 90 dias.

Uma conta de day trader sem padrão, ou uma conta com apenas day trading ocasional, torna-se designada como day trader de pattern se satisfizer qualquer um dos critérios acima. Para remover o status do comerciante do dia padrão em uma conta, a conta não deve ter negociações diárias por 60 dias consecutivos.

Requisitos mínimos de capital para traders de dia padrão.

Comerciantes de dia padrão devem manter um patrimônio mínimo de US $ 25.000 em sua conta de margem em todos os momentos ou a conta será emitida uma chamada de capital mínimo de comércio do dia. Títulos não garantidos, como fundos mútuos que não foram mantidos por 30 dias e opções, não são contabilizados para o patrimônio de margem. Para day traders não classificados como day traders de padrão, a exigência é o capital de margem mínima de $ 2.000 exigido por todas as contas de corretagem da Fidelity. Chamada de capital mínimo de comércio de dia.

Uma chamada de capital mínimo de comércio de dia ocorre quando o patrimônio de conta de margem em uma conta de trader de dia padrão cai abaixo de US $ 25.000. Este mínimo deve ser restaurado dentro de cinco dias úteis com um depósito em dinheiro ou títulos marginais. Se o dia da negociação do capital mínimo não for atendido, o poder de compra do dia da conta ficará restrito por 90 dias. Observe que há um período de dois dias úteis sobre os fundos depositados para atender a uma chamada de capital mínimo de comércio do dia ou uma chamada comercial de um dia. Dia de poder de compra de comércio.

O poder de compra do dia de negociação é a quantia que um cliente pode negociar no dia sem incorrer em uma ligação comercial diária.

As regras geralmente permitem que um comerciante de dia padrão negocie até quatro vezes o excesso de margem mínima (também referido como "excedente de câmbio") na conta usando o tempo e o tick e a partir do fechamento dos negócios do dia anterior. O tempo e o tick calculam a margem usando cada negociação na sequência que é executada, usando a posição mais alta aberta durante o dia. Esta informação está disponível apenas para operadores de dia elegíveis na Fidelity ou na Active Trader Pro ®.